[PLACEHOLDER] 中文翻译初稿：Chinese translation is a draft pending native-speaker and compliance review. 所有条款以英文版信息备忘录（IM）为准；策略 目标回报能否公布仍待合规确认（与英文页面一致）。The English page and offer documents govern.
概览
- 结构
- 个人管理账户。资产及交易账户均登记在您本人名下
- 起投金额
- $500,000
- 最短期限
- 12个月
- 管理费
- 零
- 业绩报酬
- 超出基准部分（扣除费用及一般开支后）的20%（不含GST），设滚动高水位线保护
- 基准
- 月度 BBSW 利率
- 再平衡
- 每月
- 平台
- 盈透证券（Interactive Brokers），通过 IBKR 客户门户提供报告
- 投资管理人
- Tycoon Funds Management Pty Limited ACN 651 361 045
- 合资格投资者
- 《公司法》第761G条定义的批发客户
集合基金给不了您的四件事。
资产归您所有
每一项持仓乃至交易账户本身均登记在您名下。您不是在与其他投资者共同持有基金单位， 他人的决定不会影响您的头寸。
组合为您而建
我们在起点与您共同设定风险与回报目标，并可随您的情况变化而调整。组合每月按这些 目标再平衡，而非按固定授权执行。
税务立场独立
由于资产由您直接持有，资本损失可用于抵减您自身的当期或未来收益。您不会继承其他 投资者进出资金池所形成的隐含税务头寸。
我们按业绩取酬
不收管理费。我们仅就超出月度 BBSW 基准的收益部分收取20%，且滚动高水位线意味着 此前的落后表现须先补回，业绩报酬才会再次产生。
四种策略
四个起点，再按您的目标进一步定制。目标 回报仅为目标，并无保证。
| 防御型 | 平衡型 | 进取型 | 创投型 | |
|---|---|---|---|---|
| 目标回报 | 6%以上 | 10%以上 | 20%以上 | 25%以上 |
| 风险 | 低 | 中等 | 中至高 | 高 |
| 资产类别 | 债券、REITs、ETF | 债券、蓝筹股、ETF | 优质及高成长公司 | 科技及高成长股票 |
投资范围
组合持有上市公司及基金、经筛选的国际上市 投资及债券，并可持有非上市澳大利亚管理基金。现金配置无固定权重，市况动荡时可防御性 地运用固定收益。
| 维度 | 范围 |
|---|---|
| 地域 | 澳大利亚、美国、日本、新西兰、英国及欧盟。中国与印度预计不作为重点，不寻求新兴市场的直接敞口 |
| 资产类别 | 政府及企业债券、ETF、REITs、上市股票及另类资产 |
| 衍生品 | 仅限交易所交易，绝不使用场外衍生品，且仅用于管理风险 |
| 卖空 | 不进行 |
| 借贷 | 本服务不举债投资 |
| ESG | 环境、社会及治理因素纳入组合构建，不设固定权重 |
批发客户资格。
本服务仅面向《公司法》所定义的批发客户，包括老练投资者及专业投资者。若您的投资额 低于 $500,000，确立资格最简单的方式是会计师证明。也有其他认定途径。如不确定，请 联系我们。
账户如何运作
四个步骤。
从设定目标到持续检视，全程每笔交易清晰可见。
设定目标
我们与您梳理风险承受度、回报目标、投资期限及各项限制，并商定组合据以管理的策略。
开立账户
您填写申请表、提供身份证明，并确认批发客户资格。会计师证明是最常见的认定方式。
我们管理，您随时查看
组合构建后每月再平衡。您可随时通过客户门户查看每笔交易及市值。
检视与调整
我们定期对照您的目标检视组合，您也可随情况变化调整风险偏好。